哪些情况下，投资人可以要求基金管理人赔偿（纯干货）

基金管理人作为负责管理和运作基金的主体，在履行职责过程中必须遵守诚实信用、勤勉尽责的原则。以下是基金管理人可能违反诚实信用、勤勉尽责的常见情形，这些情形可能导致对投资者的损害和法律责任。徐宝同律师团队根据处理向私募基金管理人索赔的实操经验，就索赔中的常见问题，总结分享如下。

一、基金管理人违反诚实信用、勤勉尽责的常见情形

不公平交易：基金管理人可能在基金投资中进行不公平交易，例如利用内幕信息或优先处理自己或关联方的交易，而不是按照最有利于投资者的方式进行交易。这种行为违反了基金管理人对投资者诚实信用的承诺，可能对投资者的利益造成损害，并可能违反相关法律法规。

资金挪用：基金管理人可能将基金资金挪用用于其他用途，而不是按照基金合同的约定投资或运作基金。资金挪用不仅违反了勤勉尽责的原则，也可能构成严重的违法行为，损害投资者的权益。

虚假宣传：基金管理人可能在募集资金时进行虚假宣传，夸大基金的收益预期或隐瞒风险，误导投资者做出投资决策。虚假宣传违反了诚实信用原则，可能导致投资者蒙受损失，并违反了相关的法律法规。

投资决策不当：基金管理人可能未经充分调查和分析，盲目进行投资决策，导致基金的投资组合不合理，风险控制不当。这种不当投资决策可能违反了勤勉尽责的原则，对投资者的利益造成损害。

不披露重要信息：基金管理人可能不及时或不充分地向投资者披露重要信息，如基金的运作情况、风险提示等。不披露重要信息可能违反了诚实信用原则，阻碍投资者做出明智的投资决策。

二、违反诚实信用、勤勉尽责的法律后果

行政处罚：监管机构有权对基金管理人进行行政处罚，根据不同的违法行为和情节，可能会给予警告、罚款、吊销资格证书等处罚措施。行政处罚通常是监管机构对违法行为进行的一种管理和惩戒措施。

赔偿投资者损失：投资者可能会依据相关法律法规，向基金管理人提起民事诉讼，要求赔偿因违法行为造成的损失。如果基金管理人的违法行为导致投资者蒙受经济损失，法院可能判决基金管理人对投资者进行赔偿。

追究刑事责任：在某些情况下，如果基金管理人的违法行为涉及刑事犯罪，相关机关可能对其进行刑事追究。例如，资金挪用、欺诈行为等可能触犯刑法的规定，将面临刑事责任。

停业整顿或吊销资格：严重的违法行为可能导致监管机构对基金管理人进行停业整顿或吊销资格，使其暂时或永久停止从事基金管理业务。

行业限制：违法行为可能导致监管机构对基金管理人的业务进行限制，例如暂停其开展特定业务或限制其资产管理规模。

徐宝同律师，上海锦坤律师事务所高级合伙人，易律法务管理创始人，国际律师协会（IBA）理事，美国国际信用与商业催收协会律师，英国皇家特许仲裁员，亚洲代替性纠纷解决调解中心调解员，中国仲裁员，泰国国际仲裁中心（THAC）仲裁员。徐宝同律师团队专注商事、股权、合同诉讼、涉外纠纷、仲裁争端解决；十五年法院审判实务及规则研究经验。本文不能视为对特定案件的法律建议或意见，仅为笔者团队在处理类似案件时法院的裁判规则。如你遇到法律问题，可以联系徐宝同律师，获取更有针对性的建议和方案。