2023保险开门红大测评│ 平安国寿人保泰康，哪家强？

“一步先，步步先；开门红，全年红”是保险业盛传的说法。

尽管业内有淡化开门红的想法，各大保险公司的身体很诚实 – 卯足了劲要抢个头彩。

特别是大型保险公司：中国人寿、平安人寿、人保寿险，泰康人寿都已经有产品亮相。

中短期年金险/两全险

中国人寿鑫享未来年金险平安人寿御享财富2023年金险人保寿险卓越鑫生年金险

养老年金险

泰康人寿惠赢人生（爱家版）年金保险（分红型）

增额终身寿

平安人寿盛世金越尊享版终身寿险

今天，我们从下面几个方面来看这几个产品的表现

产品的保障如何？产品的收益如何？和其它优秀产品相比如何？

01

开门红产品保障如何？

话不多说，直接上图

一、中短期年金险/两全险

国寿、平安和人保的这三款产品是中短期快返型年金险，可附加万能账户。

从保障期限上看，人保的卓越鑫生最短，7年，而平安和国寿的产品在8年到10年时间就可以到期。

三个产品都是从第5年开始，可以领取年金。

如果年金不领取，可以转入万能账户进行增值。

每个产品都可以选择附加两个到三个万能账户。

其中人保的品质金账户终身寿险（万能型）（尊享版）保底结算利率最高，2.85%。

平安的聚财宝（2021）终身寿险（万能型）和聚财宝（2021）养老年金（万能型）的保底利率最低，1.75%。

从费用结构上看，品质金账户终身寿险（万能型）（尊享版）也是收费最低的账户。

当然，想选择利率高、收费低的万能账户的话，可是有主险保费门槛要求的。

比如说，人保的品质金账户终身寿险（万能型）（尊享版）3年交最低年交保费要大于5万

国寿目前结算利率最高的鑫尊宝终身寿险（万能型）（A款），期交保费要在10万以上。

想详细了解万能账户的基础知识，可以留言“万能”，让专业的规划师帮您详细解答>>>

二、养老年金险

惠赢人生（爱家版）是一个保障终身的年金险。

如果是在59周岁前投保的，那从第6年就可以开始领钱

从第6年到64周岁，每年有一倍基本保额的生存年金

从65周岁后，每年可以领一倍基本保额的养老年金

如果是在59周岁之后投保的，那犹豫期结束就可以开始领钱了，每年可以领一倍基本保额的养老年金。

可以参与保险公司分红、可以附加万能账户。

三、增额终身寿

本月初，平安人寿推出了增额终身寿的开门红产品，盛世金越（尊享版）。

75周岁以下人群都可以投保。

盛世传家的身故责任定义和其它产品稍有不同，在缴费期内的身故保额比其他产品要高一些。

盛世金越（尊享版）可以选择双被保险人，这样账户保持增值的时间可以一直延续到两个被保险人都去世的时候，相对较长。

和御享财富2023年金保险一样，盛世金越（尊享版）可以单独附加聚财宝（2021）终身寿险（万能型）或聚财宝（2021）养老年金（万能型），也可以组合投保这两个万能账户。

可以看到大公司的开门红主打产品都是以储蓄险（年金或者增额寿）作为主险，然后附加万能账户这样的组合。

02

开门红产品收益怎么样？

我们来分别看看这三类产品的收益情况以及相对于市场同类优秀产品的竞争力。

一、中短期年金险/两全险

以40岁女性，每年交5万，3年交为例

我们把同样是快返定期年金险，小康人寿的恒盈满满作为对照。

平安、国寿、人保这三款产品都是从45岁开始，每年领取3万生存保险金。

恒盈年年也是从45岁开始，每年领取8172.5元。

满期金金额：恒盈年年>卓越鑫生>御享财富>鑫享未来

总领取金：恒盈年年>御享财富>鑫享未来>卓越鑫生

满期收益：恒盈年年>御享财富2023>卓越鑫生>鑫享未来

可以看到恒盈年年在总领取金额和满期收益两个指标上均大幅领先。

而平安、国寿、人保这三个产品满期的年化单利都没有超过2%。

还不如存银行或者买国债。。。

如果加上万能账户是不是收益会好点？

和我们通常见到的增额终身寿和年金险，能够锁定利率不同，万能险的收益并不是确定的。

吹得天花乱坠的，往往是演示利率；真正和你过日子的是结算利率；遇到大风大浪，能兜底的是最低保证利率。

这三种利率的大概关系是：演示利率>结算利率>最低保证利率

万能账户的结算利率和保险公司的投资能力、国家经济发展状况以及市场无风险收益水平正相关。

今年股债市场波动，存款利率和国债收益率都一路走低，连带着保险公司的万能账户结算也有一波下降。

为了可以吸引新资金加入，保险公司还会倾向于在销售期间将万能账户结算利率做得漂亮些，然后再调低，后劲不足。

所以在没有公布前，结算利率到底多少有点像在开盲盒。

真正白字黑字写在合同上的是最低保证利率和费用率。

可以看到小康恒盈年年在最低保证利率（3%）、初始费用和持续奖励方面都优于另外三款。

是少见的主险收益高，同时万能账户表现也很强的产品。

平安和人保的万能账户没有规定部分领取的费用，而国寿和小康的万能账户在前5年领取是收费的。

需要注意的是，平安、国寿、人保的万能账户一次性交和追加的保费都不能享受持续奖励。

在上篇分析文章中，我们曾经和大家具体演算过，如果结算收益是最低保底利率，那么收益比单买主险好那么一丢丢，但也仅此而已。

以国寿鑫享未来为例，附加万能账户，按最低保底利率2.5%来计算，满期时账户价值比不附加的总领取金额高4279元，不到3%。

所以希望获得较高收益就需要保险公司的结算利率长期、稳定地保持在较高水平。

但是现实当中会是这样吗？

长期看，保险公司万能账户结算利率都会向保证利率看齐。

因此选万能账户，还是建议选保底利率高的、费用低的。

对这些产品还有什么疑问，可以留言“开门红”，让专业的规划师帮您解答>>>

二、养老年金险

以30岁男性，5万5年交为例

我们把同样是快返终身年金险，华夏人寿的玉如意（稳赢版）作为对照。

泰康的惠赢人生（爱家版）从第5年开始每年领取7150元，直至终身。

华夏的玉如意（稳赢版）也是从第5年开始领取，每年8160元；从60岁开始，领取翻倍，每年17200元，直至终身。

从累计领取的金额来看，到59岁时，玉如意（稳赢版）比惠赢人生（爱家版）多领取36250元，约20%。

因为60岁之后，玉如意（稳赢版）领取翻倍，所以到79岁时，玉如意（稳赢版）的累计领取金额比惠赢人生（爱家版）多24万，约70%。

如果加上万能账户呢?

可以看到华夏玉如意（稳赢版）的万能账户在最低保证利率（3%）、初始费用和持续奖励方面也优于泰康的三个万能账户。

泰康的三个万能账户中，尊赢（庆典版）万能账户的保底利率最高，2.85%。其余两个都是2.5%。

看完了前面一节分析收益内容的小伙伴，恐怕已经明白，万能账户不是魔术师。

如果主险的收益不咋滴，加了万能账户也带不动。

除了万能账户，惠赢人生（爱家版）还可以参与保险公司分红。

泰康惠赢人生（爱家版）年金保险（分红型）条款节选

但是分红是没有保底收益的。

如果公司当期经营状况不好，分红可以为0。

我们所拿到的分红属于“可支配盈余”，这个可支配盈余不透明，也不可控。

能不能拿到，能拿到多少，都不确定。

大陆分红险不像香港的分红险，会公布分红实现率，没有历史数据可以参考。

因此对于分红的实际收益，小伙伴们要有理性的预期。

三、增额终身寿

以0岁男宝，10万5年交为例

为方便比较，我们拿昆仑健康的增多多3号来对照。

从回本时间看，平安盛世金越尊享2023在第5年，现金价值超过已交保费，回本速度较快。

从第10年开始，昆仑增多多3号现金价值反超，并一直领先。

从内部收益率（IRR）来看，昆仑增多多3号在第10年即已超过3.3%，而平安盛世金越尊享要到第30年才可以超过3.3%。

盛世金越尊享在第40年的内部收益率也没有超过3.4%，和收益第一梯队的增额寿相比还是有一定差距。

盛世金越尊享也可以附加万能账户，但是保底利率较低，1.75%。

对这些产品还有什么疑问，可以留言“开门红”，让专业的规划师帮您解答。

03

写在最后

我们可以看到今年大公司的开门红主打产品都是以年金或者增额寿+万能账户这样的组合。

主险的收益比较一般，通过较高结算利率的万能账户来吸睛。

万能账户因为结构、算法相对复杂还有保险公司营销策略，容易成为销售误导的重灾区。

即便短期的结算利率较高，考虑费用、和主险收益之后，也需要相对较长的时间才能追上其它收益高的产品。

我们还是建议选择主险收益好、保底利率高、手续费低的产品。

想详细了解的盆友们，可以给我们留言，我们会尽力帮您解答。